Analyse der zentralen Kapitalmarktprodukte und Derivate von allen gängigen Finanzmärkten (Aktien-, Bond-, Rohstoff- und Derivatemärkten). Neben den institutionellen Hintergründen, werden sowohl die strategischen Einsatzmöglichkeiten als auch die wesentlichen Bewertungsansätze erläutert. Ferner werden die gängigen Kennzahlen des Risikomanagements vorgestellt und Möglichkeiten diese durch entsprechende Finanzmarktprodukte gezielt anzupassen.

Inhalt:

• Einführung ins Risikomanagement
• Hedging mit Forwards/Futures
• Optionsstrategien
• Arbitragefreie Bewertungsbeziehungen
• Optionspreistheorie
  • Einperiodiges Binomialmodell
  • Mehrperiodige Binomialbäume
  • Black-Scholes Welt
• Risikomanagement mit Greeks
• Rohstoffmärkte und Derivate
• Bondmärkte
• Zinsstrukturkurve: Darstellungen, Form und Zinsstrategien
• Risikomanagement auf Bondmärkten
• Zinsderivate

Literatur:

• Fabozzi, Frank J., 2009: "Bond Markets, Analysis and Strategies", 7. Auflage., New Jersey, Prentice Hall.
• Hull, John C., 2011: "Options, Futures, and Other Derivatives", 8. Auflage, New Jersey, Prentice Hall.
• Hull, John C., 2009: "Risk Management and Financial Institutions", 2. Auflage, New Jersey, Prentice Hall.

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